실사를 어떻게 수행하나요?
실사의 목적은 구매자가 구매하려는 주식이나 자산에 대해 최대한 많은 것을 발견할 수 있도록 하는 것입니다. 구매자의 관점에서 보면 실사는 위험 관리입니다. 구매자와 그 금융업자에게 인수합병은 대상 회사의 과거 재무 장부의 정확성, 대상 회사의 핵심 직원, 공급업체 및 고객이 합병 후에도 계속 유지되는지 여부와 같은 다양한 위험을 본질적으로 내포합니다. 대상 회사의 운영 또는 재무 운영을 무너뜨릴 수 있는 의무가 있습니다. 따라서 구매자는 실사를 통해 구매자와 판매자 사이에 획득한 정보의 불균형을 개선할 필요가 있습니다. 실사를 통해 어떤 위험과 법적 문제가 존재하는지 명확해지면 구매자와 판매자는 어느 당사자가 관련 위험과 의무를 부담해야 하는지 협상할 수 있으며 구매자는 어떤 조건에서 인수를 진행할 것인지 결정할 수 있습니다. \x0d\ 여러 잠재적 구매자가 참여하는 대규모 M&A 활동의 경우 실사에는 일반적으로 다음 절차가 필요합니다.\x0d\ 1. 판매자는 전체 M&A 과정의 조정 및 협상을 담당할 투자 은행을 지정합니다. \x0d\ 2. 전문가로 구성된 실사팀(보통 변호사, 회계사, 재무 분석가 포함)은 잠재 구매자가 임명합니다. \x0d\ 3． 잠재적 구매자와 구매자와 판매자가 고용한 전문 컨설턴트 간에 "기밀유지 계약"이 체결됩니다. \x0d\ 4． 모든 관련 정보는 판매자 또는 판매자의 지시에 따라 대상 회사에 의해 수집되고 색인화됩니다. \x0d\ 5． 잠재적 구매자가 실사 체크리스트를 준비합니다. \x0d\ 6． 관련 정보를 보관할 공간("데이터 룸" 또는 "실사 룸"이라고도 함)을 지정합니다. \x0d\ 7． 잠재 구매자가 대상에 대해 추가 질문을 하고 데이터 룸에서 공개 문서 사본을 얻을 수 있는 기회를 제공하는 프로세스를 확립하십시오. \x0d\ 8． 잠재 매수자가 고용한 자문가(변호사, 회계사, 재무 분석가 포함)가 대상 회사의 가치를 결정하는 데 중요한 사항을 간략하게 설명하기 위해 작성한 보고서입니다. 실사 보고서에는 실사 조사 과정에서 발견된 실질적인 법적 사항이 반영되어야 하며, 일반적으로 구매 가격에 영향을 미치는 다양한 요소에 대한 조사 및 분석 과정에서 얻은 정보를 바탕으로 거래 프레임워크에 대한 권장 사항이 포함됩니다. \x0d\ 9. 구매자는 협상 및 수정을 위한 인수합병 계약 초안을 제공합니다. \x0d\ 컨설팅 회사 실사 개요\x0d\ 1. 회사 개요\x0d\ 1. 회사 설립 배경 및 상황 소개\x0d\ 2. 회사 연혁\x0d\ 3. 회사 설립 이후 지분 구조 변화, 증자 및 자산 재편성\x0d\ 4. 이후 회사 설립 주요 발전 단계와 각 단계에서의 변화와 발전 이유, \x0d\ 5. 회사 설립 이후 사업 전개, 생산 능력, 수익성, 판매량, 제품 구조의 주요 변화 \x0d\ 6. 투자 금액, 투자 비율, 투자 성격, 투자 수입 등을 포함한 회사의 외부 투자 및 주요 투자 단위에 대한 소개 \x0d\ 7. 연령 구조, 교육을 포함한 회사의 직원 상태 직급 구조, 직무 분배 구조 및 기술 직함 분배 구조;\x0d\ x0d\ 8. 이사, 감독자 및 고위 관리자의 이력서\x0d\ 9. 수년간 회사의 배당금 분배 및 회사의 현재 배당금 분배 정책;\x0d \ 10. 회사의 고위 관리자 및 우리사주 소유 계획의 구현입니다. \x0d\ 2. 회사 조직 구조 \x0d\ 1. 회사가 현재 확립한 조직 관리 구조 \x0d\ 2. 정관 \x0d\ 3. 회사 이사회, 이사의 구성.
외부에서 근무하는 고위 관리자 및 감사위원회 구성원의 상황\x0d\ 4. 회사의 주주 구조, 배경, 자기자본 비율, 주요 사업, 등록 자본금, 자산 상태, 수익성, 사업 범위 및 사업 범위를 포함한 주요 주주 소개 법적 대리인 등 ;\x0d\ 5. 회사와 상기 대주주 간의 사업 거래(예: 원자재 공급, 공동 연구 및 제품 개발, 특허 기술 및 지적 재산권의 독점 사용, 판매 대리인) 등), 금융거래, 특수관계자거래계약명세서 유무 상기 영업 및 자본거래 및 거래\x0d\ 6. 회사의 대주주는 자금 등 회사의 사업발전을 위해 어떤 지원을 하고 있습니까? 시장 개발, 연구 개발, 기술 투자 등;\x0d\ 7. 회사의 자회사(공장) 관련 사항 이름, 사업, 자산 상태, 재무 상태, 수입 및 이익 상태, 대외 거래를 포함한 정보; \x0d\ 8. 이름, 사업, 자산 상태, 재무 상태, 수입 및 이익 상태, 외부 사업 거래, 내부 자본 사업 거래를 포함한 자회사 보유에 대한 정보 \x0d\ 9. 회사 관리 방법 및 위에 언급된 사항 전체 지분을 보유한 자회사(공장)와 지주 자회사를 관리, 판매, 자재 공급, 인력 측면에서 통일된 방식으로 \x0d\ 10. 주요 참여 기업 소개. \x0d\ 3. 공급\x0d\ 1. 회사가 사업에 필요한 원자재 및 기타 보조 재료의 유형(원료 수요의 용도 및 비율 포함) 2. 회사의 주요 상황 위 원재료 공급업체는 해당 공급업체와 체결한 장기 공급 계약이 없습니다. 그렇다면 계약의 주요 내용을 설명해 주십시오. \x0d\ 3. 각 공급업체가 제공하는 원자재 비율을 기재해 주십시오. 회사의 총 조달 \x0d\ 4 , 회사의 주요 외주 제조업체 목록 및 기본 정보, 외주 부품 세부 정보, 외주 금형 세부 정보 및 유통, 각 외주 부품의 가격 및 공급 주기, 외주 제조업체의 자격 인증 상태; \x0d\ 5. 회사가 수입하는 경우가 있습니까? 원자재(있는 경우), 수입되는 원자재의 비율 및 국가에서 원자재 수입에 대한 정책 제한이 있는지 여부\x0d\ 6. 거래 정산 방법 회사와 원자재 공급업체 간의 신용 거래 여부\x0d\ 7. 회사의 주요 에너지 소비량입니다.
\x0d\ 4. 사업 및 제품\x0d\ 1. 현재 회사가 수행하고 있는 주요 사업 및 사업 설명, 전체 사업 수입에서 각 사업의 중요성 \x0d\ 2. 해당 산업의 산업 배경 주요 사업이 위치한 곳 정보 \x0d\ 3. 사업의 발전 전망 \x0d\ 4. 판매량, 수익, 시장 점유율, 판매 가격 동향을 포함한 최근 몇 년간의 주요 사업 성장. 회사의 판매 수익 및 이익에서 다양한 제품의 각 비율;\x0d\ 5. 회사의 제품 시리즈, 제품 구성 요소 분석 및 세부 정보;\x0d\ 6. 회사의 제품 구조, 현재 생산되는 회사의 주요 제품에 대한 분류된 소개 및 최근 몇 년 동안의 판매, 제품 수요 상태;\x0d\ 7. 특정 소비자 그룹을 대상으로 하는 제품의 품질, 기술 내용, 기능 및 용도, 주요 응용 기술, 기술 성능 지표, 제품 경쟁력 등; x0d\ 8. 회사가 특허 제품을 보유하고 있는지 여부, 그렇다면 회사는 어떤 보호 조치를 취하고 있습니까?\x0d\ 9. 회사의 제품을 판매하기 위해 사용되는 상표는 무엇이며, 위 상표가 회사의 독점 사용으로 등록되어 있는지 여부 ; \x0d\ 10. 위 제품으로 얻은 주요 수상 및 명예 타이틀, \x0d\ 11, 회사는 제품 품질 향상, 제품 등급 향상 및 제품 경쟁력 강화를 위해 어떤 조치를 취할 것입니까?\x0d\ 12. 회사의 신제품 개발 상황;\x0d\ 5. 판매\x0d\ 1. 회사의 국내외 제품에 대한 간략한 설명 판매 시장 개발 및 판매 네트워크 구축 과정;\x0d\ 2. 회사의 주요 고객은 누구입니까? , 주요 고객의 관련 상황, 회사 총 매출에서 주요 고객이 차지하는 비율을 소개합니다. \x0d\ 3. 회사 제품의 국내 주요 판매 지역, 판매 관리 및 판매 네트워크 분포 \x0d\ 4. 회사 제품의 국내 및 해외 판매 비율, 주요 수출 국가 및 지역의 유통 구조 및 비율 \x0d\ 5. 회사가 장기 고정 가격 판매 계약을 체결했는지 여부 ;\x0d\ 6. 판매 확대를 위한 회사의 주요 조치 및 마케팅 방법;\x0d\ 7. 수, 교육, 업무 경험, 분업 등을 포함한 영업 직원의 구조;\x0d\ 8. 영업 직원에 대한 회사의 태도 주요 인센티브;\x0d\ 9. 회사의 광고 전략은 무엇이며, 주요 광고 매체와 각 매체의 광고비 비율, 회사의 연간 총 광고비 및 성장, 총 광고비가 차지했습니다. 회사의 총 비용 비율 \x0d\ 10. 국내 및 해외 시장에서 회사의 주요 경쟁사 및 주요 경쟁사에 대한 주요 정보, 국내 및 해외 시장에서 회사 및 주요 경쟁사의 시장 비율을 나열하십시오. \ 11. 회사가 소비자에게 제공하는 애프터 서비스는 무엇이며 구체적으로 어떻게 구성되어 있습니까?\x0d\ 12. 회사의 신용 판매 기간은 일반적으로 얼마이며, 총 매출에서 신용 판매가 차지하는 비율은 얼마입니까? 역사적으로 부실채권이 있었고, 매년 부실채권의 실제 금액이 추심된 계좌의 비율은 얼마입니까? \x0d\ 13. 회사는 수출입 권한을 가지고 있습니까? 그렇지 않은 경우 회사가 주로 대리인으로 위탁하는 외국 무역 회사와 해당 외국 무역 회사의 주요 상황이 소개됩니다. \x0d\ 14 , 우리나라가 WTO에 가입한 후 회사의 제품에 어떤 영향을 미칠까요? x0d\ 6. 연구개발\x0d\ 1. 회사의 연구소에 대한 설립시기, 연구개발 강점, 지금까지의 연구개발 성과, 주요 연구장비, 연구개발 방법 등을 자세히 소개해주세요. , 연구 개발 절차, 연구 개발 조직 및 관리 구조 등;\x0d\ 2. 회사의 기술 개발 인력 구조, 엔지니어 및 주요 기술 개발 인력의 이력서;\x0d\ 3. 회사와의 협력 목록 주요 연구 개발 기관 및 협력 개발 현황, 협력 단위의 주요 현황 소개 \x0d\ 4. 이름, 용도, 응용 프로그램을 포함하여 현재 회사가 보유하고 있는 주요 특허 기술, 독립적인 지적 재산권 및 특허 상태 , 수상내역;\x0d\ x0d\ 5. 회사의 연간 연구개발비 및 회사 사업에서 차지하는 비중
수익 비율, \x0d\ 6. 회사가 현재 연구하고 개발 중인 신기술과 신제품은 무엇입니까? \x0d\ 7. 회사의 신제품 개발 주기, \x0d\ 8. 연구할 신기술과 신제품은 무엇입니까? \x0d\ 7. 회사의 주요 고정 자산 및 운영 시설\x0d\ 1. 주요 장비의 이름, 원래 가치, 순 가치, 수량, 사용량을 포함한 회사의 주요 고정 자산 구성 감가상각 및 기술 발전 \x0d\ 2 , 생산 및 운영 목적, 보조 생산 및 운영 목적, 비생산 및 운영 목적, 사무용, 운송 목적 및 기타 목적으로 분류된 고정 자산의 분배; 건축 면적, 건평, 원래 가치, 순 가치, 감가상각 및 취득 방법을 포함하여 회사가 소유한 주택, 건물 및 기타 자산 시설 \x0d\ 4. 이름, 투자 계획, 건설을 포함하여 회사가 현재 건설 중인 주요 프로젝트 기간, 시작일, 완료일, 진행상황 및 정부부처 허가 여부 \x0d\ 5. 현재 소유하고 있는 토지의 성격, 면적, 시가, 취득방법 및 현재 매입가격(임대가격) 회사; \x0d\ 8. 회사 재정 \x0d\ 1. 회사 소득, 이익의 출처 및 구성,\x0d\ 2. 회사의 주요 사업 비용 구성 및 회사 관리 비용 구성,\x0d\ 3. 회사의 판매비 구성;\x0d\ 4. 중소득자 중 주 사업 수입이 차지하는 비율;\x0d\ 5. 회사의 주요 비용 구성;\x0d\ 6. 회사의 매출채권 회전율, 최근 3년간의 재고회전율, 유동비율, 당좌비율, 자기자본이익률, 총이익률, 자산 및 부채 비율 및 기타 재무지표 \x0d\ 7. 회사의 과거 대차대조표, 이익 및 이익분배표 3년; \x0d\ 8. 회사의 미래 주요 수입과 지출에 중요한 영향을 미치는 요소는 무엇입니까? \x0d\ 9. 현재 회사가 시행하는 다양한 세율 \x0d\ 9. 주요 청구권 및 부채 \x0d\ 1. 회사의 현재 주요 청구권과 청구권 형성 이유는 무엇입니까? 대출금, 대출금액, 이자율, 기간, 만기일 및 연체대출 유무 \x0d\ 3. 회사가 특수관계자(주주, 직원, 자회사)로부터 차입한 금액 \x0d\ 4. 회사가 특수관계자로부터 받은 차입금 당사자(주주, 직원, 지주 자회사) 대주주 및 기타 회사 및 기업으로부터의 대출에 대한 보증 및 낮은 모기지 조건;\x0d\ 10. 투자 프로젝트\x0d\ 1. 프로젝트 타당성, 프로젝트 설립 상태, 목적, 총 투자, 계획 시작일, 프로젝트 배경 정보, 투자 회수율, 재무 수익률, 연간 판매 수익 및 수익성\x0d\ 2. 기술 내용, 기술 발전, 미래 시장 개발 전망 및 투자 프로젝트가 회사 전체의 발전에 미치는 영향\x0d\ 3. 주요 투자 프로젝트는 무엇입니까? 현재까지 회사가 완료한 내용과 완료된 내용 주요 투자사업을 소개합니다.
\x0d\ 11. 기타\x0d\ 1. 회사가 현재 사용하는 기술 및 생산 프로세스의 발전, 성숙도, 특성, 성능 및 장점 \x0d\ 2. 동종 업계의 경쟁업체와 비교하여 회사의 현재 주요 운영 이점, 관리 이점, 경쟁 우위, 시장 이점 및 기술적 이점 \x0d\ 3. 회사, 주요 주주, 이사 및 고위 관리자가 현재 법적 절차에 참여하고 있다면 회사에 미치는 영향은 무엇입니까? x0d\ 2. 산업 배경 정보\x0d\ 1. 최근 몇 년간 산업 발전을 소개해주세요.\x0d\ 2. 국가의 관련 산업 정책, 관리 조치 및 향후 가능한 정책 변화\x0d\ 3. 업계의 학위 시장 경쟁 및 연간 생산 능력, 연간 실제 생산량, 연간 판매량, 판매 수익, 시장 점유율 및 국내 시장 지위를 포함하여 동종 업계의 주요 경쟁자를 소개합니다. \x0d\ 4. 해외 산업 발전; \x0d\ 5. 현재 관련 국가 정책이 업계에 미치는 영향\x0d\ 6. 연간 수요, 연간 공급, 지역 수요 분포, 지역 공급 분포, 생산 기업 수, 유사한 수입상품과의 경쟁으로 인해 영향을 받는지 여부.