Johnson & Johnson은 Essence Trust의 '천둥을 밟기' 위해 2억 위안을 통제했으며, 관련된 신탁의 총 규모는 240억 위안에 달했습니다.
상장사의 신탁상품 매입이 또 한번 '천둥을 밟았다'.
지난 9월 11일 존슨앤드존슨홀딩스(600662.SH)는 1억위안 규모의 18개월 만기 '안신안영 42호·상하이 동자도 금융도시 프로젝트 집합자금 신탁계획'을 매입했다고 밝혔다. 지난해(우선순위)(이하 '애니42호')의 유효기간은 2020년 9월 11일이다. 이제 본 상품의 원금 및 수익금 상환일은 2021년 12월 30일까지 일률적으로 연장된다.
존슨앤드존슨홀딩스는 신탁상품의 특성상 원리금 지급을 엄격히 보장할 수 없고, 원금과 이자의 지급을 보장할 수 없는 위험이 있다고 밝혔습니다. 2021년 12월 30일 이전에 지급되어야 합니다.
실제로 존슨앤드존슨홀딩스는 애니잉 42호***에 2억 위안을 투자했고, 나머지 1억 위안은 이미 연체 선언을 한 지 오래다.
2018년 말과 2019년 초 존슨앤드존슨 지배주주총회는 회사가 금융 상품 투자에 자체 자금을 8억 위안 이하로 사용하기로 합의했습니다. 이어 2018년 12월과 2019년 3월 존슨앤드존슨홀딩스는 에센스 트러스트가 관리하는 애니잉 42호(우선순위) 상품을 각각 1억 위안에 매입했다. 전자는 만기 12개월, 예상 연환산 수익률은 7.6이다. 후자 기간은 18개월이고 예상 연간 수익률은 8.2입니다.
2019년 12월 말, 앞서 구매한 12개월 상품이 연체되어 2021년 12월 30일까지 연장되었습니다. 이는 또한 회사의 2019년 연례 보고서에서 공정 가치 변동에 3천만 위안의 손실을 직접적으로 초래했습니다.
존슨앤드존슨홀딩스의 2020년 반기 보고서에 따르면, 올해 상반기 회사는 전년 동기 대비 모회사 귀속 순이익 7천만 위안을 달성한 것으로 나타났다. 비공제 후 모회사 순이익은 -1억 900만 위안으로 전년 동기 대비 146.03 감소했으며, 39.48% 감소했습니다. 2억 위안의 제품이 모두 연체되면 의심할 여지없이 "이미 가난한 가정을 더욱 악화시킬 것"입니다.
연체 발생 이유도 공지사항에 나와 있는데, 이는 제품의 작동 방식과 밀접한 관련이 있습니다. 구체적인 작업에서 이 제품은 "신품을 빌리고 헌 것을 반환하는" 방법을 채택합니다. 발표에 따르면 전체 신탁 기간 내 각 신탁 상품의 롤링 발행은 자금 조달주기에 따라 매년 배열됩니다. 즉, 만기 상품이 상환되기 전에 새로운 신탁 상품의 롤링 발행이 이루어집니다. 그러나 거시경제 및 현금흐름의 영향으로 안영42호 신탁상품은 신탁계약에서 약정한 시점에 따라 신탁원금과 수익을 배분하지 못하였고, 신탁상품의 환매가 지연되는 현상이 발생하였습니다.
구체적으로 안영42호 상품의 총규모는 240억위안이며, 그 중 우선신탁소득권 규모는 180억위안, 하위신탁소득권 규모는 180억위안을 초과하지 않는다. 신탁기간은 5년, 만기일은 2021년 12월 30일이다.
후순위 수익권은 Shanghai Yihe Investment Management Co., Ltd.가 인수하며 이에 따라 신탁 재산이 분배하기에 충분하지 않은 경우 우선 투자자에 대한 이행 보증 책임도 부담해야 합니다. 모든 우선신탁소득권리 중 신탁소득은 손실을 부담한다.
이 신탁 기금의 목적은 CMIG Bund Real Estate Development Co., Ltd.(이하 "CMIG Bund")의 지분을 양도하는 것입니다. 최종 해당 기초 자산은 Shanghai Dongjiadu Financial City입니다. 우선신탁 원금과 수익의 첫 번째 상환원인 프로젝트(현재 Greenland Bund Center로 명칭 변경)는 프로젝트의 판매 수익금입니다.
2017년 6월 안신신탁은 중국민성투자유한공사가 보유한 주식 36주와 상하이자두부동산유한공사가 보유한 주식 9주를 인수해 신탁계획 수탁자로 성공적으로 등록됐다. 중국 Minsheng Bund의 지분 주주는 45명입니다.
상하이의 매우 번영하는 상업 지역인 Greenland Bund Center의 기초 자산으로서의 가치는 의심할 여지가 없습니다. 발표에 따르면 프로젝트 총 가치는 약 965억 위안으로 추산되며, 그 중 판매 가능한 부동산 가치는 602억 위안, 자가 소유 부동산 가치는 363억 위안이다. 다만, 주주들이 초기 투자금을 회수하고, 신탁계획이 우선신탁자에게 원리금 지급을 완료하는 데에는 여전히 시간이 소요되므로 실제 지급 시기에는 어느 정도 불확실성이 존재합니다.
신탁 계획 관리자인 안신 트러스트(Anxin Trust)가 여전히 혼란에 빠져 있다는 점은 주목할 만하다. 2020년 상반기 모회사에 귀속된 순이익 손실은 약 29억 위안으로 전년 동기 대비 24,776.57위안 감소했으며, 매출과 순이익 모두 플러스에서 마이너스로 전환되었습니다. 최근 이 회사는 신용보험기금회사로부터 유동성 지원 자금 원금 14억9000만 위안과 해당 기금 점유 수수료 및 청산손해배상금을 배상하라는 소송도 당했다.